Circulaire nr. Ci.RH.231/527.270 (AOIF 7/2003) d.d. 04.04.2003
DIVIDEND
Met de toekenning van een dividend gelijkgestelde verrichting
ROERENDE VOORHEFFING
Toekenning of betaalbaarstelling van inkomsten
ROEREND INKOMEN
Dividend
Nieuwe aandelen die door een buitenlandse vennootschap worden uitgegeven ter vertegenwoordiging van dividenden, zijn belastbaar overeenkomstig de art. 18 en 267, 3e lid, WIB 92.
Aan alle ambtenaren van de niveaus 1, 2+ en 2.
1. Het arrest van het Hof van Beroep te Brussel van 24.2.1995 (inzake de SA "Société générale de Belgique") heeft betrekking op de toekenning van dividenden van buitenlandse oorsprong onder de vorm van nieuw uitgegeven aandelen op naam.
Voorafgaandelijk herinnert het Hof eraan dat voor het verschuldigd zijn van de RV, het uitreiken, ter vertegenwoordiging van inkomsten, van effecten die renderend kunnen zijn, ten belope van de waarde van het effect met betaalbaarstelling wordt gelijkgesteld (zie art. 267, 3e lid, WIB 92, voorheen art. 171, 3e lid, WIB).
In dit arrest merkt het Hof op dat in de voormelde situatie, niet alleen het aantal aandelen waardoor de winstdeling van de aandeelhouder vertegenwoordigd wordt, werd gewijzigd, maar ook de verhouding zelf van de winstdeling ten aanzien van de aandeelhouder die niet gekozen heeft of niet de keuze had zich te laten betalen in nieuwe aandelen in plaats van in geld en dat zodoende het evenredig aandeel van de aandeelhouders en hun respectieve rechten op de latere winstverdelingen werden gewijzigd.
Het Hof besluit daaruit dat die wijze van betaalbaarstelling van dividenden ten name van de aandeelhouder een verrijking en een vermogensaangroei uitmaakt en derhalve een inkomen uit aandelen is in de zin van het huidige art. 18, WIB 92 (voorheen de art. 11 en 12, WIB).
2. Rekening houdende met inzonderheid deze rechtspraak, worden de richtlijnen vervat in de nrs. 18/22 en 261/291.1, Com.IB 92, opgeheven en wordt de commentaar opgenomen onder de nrs. 18/19 tot 21, 261/210 en 211, Com.IB 92, vervangen door de volgende teksten :
"2. Toekenning van effecten door een vennootschap
18/19 Wanneer een vennootschap aan haar aandeelhouders of vennoten als dividenden ofwel aandelen die ze in portefeuille bezat, ofwel nieuwe aandelen die ze heeft uitgegeven, ofwel obligaties of andere effecten die renderend zijn, uitdeelt, zijn de aldus verleende of toegekende dividenden eveneens belastbare inkomsten voor de verkrijgers (zie 18/16, tweede gedachtestreep).
Zulks zou b.v. het geval zijn indien de algemene vergadering van een vennootschap zou beslissen dat dividenden zullen worden uitgekeerd en die dividenden, zelfs met uitgifte van nieuwe aandelen die aan de aandeelhouders of vennoten worden overhandigd, zullen worden aangewend tot een verhoging van het kapitaal, ten belope van de gedecreteerde dividenden ("stockdividenden") (en a fortiori in het geval waarin de aandeelhouder of vennoot zelf het dividend dat hem werd verleend uit eigen wil zou aanwenden tot een inschrijving op een kapitaalverhoging waartoe de vennootschap besliste).
In die gevallen stemt het belastbare bedrag van het dividend overeen met de waarde van de effecten die het vertegenwoordigt. In dit opzicht bepaalt art. 267, derde lid, WIB 92, dat "het uitreiken, ter vertegenwoordiging van inkomsten, van effecten die renderend kunnen zijn, ten belope van de waarde van het effect met betaalbaarstelling wordt gelijkgesteld. Die waarde mag niet lager zijn dan die welke zou bepaald zijn bij de laatste prijscourant door de Belgische regering gepubliceerd vóór de datum van toekenning of betaalbaarstelling; zijn de effecten in bedoelde prijscourant niet genoteerd, dan wordt de roerende voorheffing berekend op de verkoopwaarde daarvan die de belastingplichtige onder toezicht van de administratie aangeeft".
In feite moet derhalve de waarde van de effecten die in aanmerking is genomen voor de inhouding aan de bron van de RV in acht worden genomen voor de vaststelling van het belastbare inkomen bij de aandeelhouder of vennoot die ze ter vertegenwoordiging van dividenden heeft ontvangen (zie art. 267, WIB 92).
18/20 Er heeft ook toekenning van belastbare dividenden plaats wanneer de algemene vergadering van een vennootschap beslist, ofwel de winst niet werkelijk geheel of gedeeltelijk uit te keren maar ze geheel of gedeeltelijk te besteden aan de gehele of gedeeltelijke volstorting van de aandelen waarop slechts een deel was gestort of van de aandelen waarop alleen maar was ingeschreven, ofwel haar winst werkelijk te verdelen en de aandeelhouders tegelijkertijd te machtigen hun dividenden aan te wenden tot de gehele of gedeeltelijke volstorting van het nog op hun aandelen verschuldigde saldo.
In die twee gevallen is er toekenning van dividenden tot het bedrag dat aldus door de vennootschap of door de aandeelhouder voor de volstorting van de aandelen wordt aangewend (zie Senaat, Zitting 1961-1962, Stuk nr. 366, blz. 82).
18/21 Daarentegen, wanneer een vennootschap aan haar aandeelhouders of vennoten nieuwe aandelen uitreikt naar aanleiding van een overbrenging naar het kapitaal van niet als dividenden toegekende winst of van de opneming van reserves in het kapitaal ("bonusaandelen"), is er geen toekenning van belastbare dividenden, daar :
- de vennootschap in feite tot een kapitaalverhoging is overgegaan door de consolidatie van vroeger in haar maatschappelijk vermogen aanwezige bestanddelen;
- de verdeling van nieuwe aandelen niet ter vertegenwoordiging van inkomsten is gedaan (ze heeft geen door de algemene vergadering aan de aandeelhouders of vennoten toegekend vorderingsrecht doen ontstaan) en ze heeft trouwens niet tot gevolg gehad dat aan de aandeelhouders of vennoten een nieuwe rijkdom wordt toegekend die uit het maatschappelijk vermogen is gegaan, maar heeft alleen tot gevolg dat het ongewijzigde totale deel van elke aandeelhouder of vennoot in dat vermogen door een groter aantal aandelen wordt vertegenwoordigd (zie Cass., 6.12.1926, "Société nouvelle des produits émaillés de St-Servais", Pas. 1927, I, 100 en 101; Brussel, 9.12.1959, "Entreprises industrielles, financières et maritimes" en PV nr. 555, 8.12.1993, Sen. Cooreman, Bull. 737, blz. 890)."
"c) Toekenning van effecten door een vennootschap
261/210 Wanneer een vennootschap aan haar aandeelhouders of vennoten als dividenden ofwel aandelen die ze in portefeuille bezat, ofwel nieuwe aandelen die ze heeft uitgegeven, ofwel obligaties of andere effecten die renderend zijn, uitdeelt, zijn de aldus verleende of toegekende dividenden eveneens belastbare inkomsten voor de verkrijgers (zie 18/19).
Dit zou b.v. het geval zijn indien de algemene vergadering van een vennootschap beslist dat dividenden zullen worden uitgekeerd en die dividenden, zelf met uitgifte van nieuwe aandelen die aan de aandeelhouders of vennoten worden overhandigd, zullen worden aangewend tot een verhoging van het kapitaal, ten belope van de gedecreteerde dividenden ("stockdividenden") (en zeker in het geval waarin de aandeelhouder of vennoot zelf het dividend dat hem werd verleend uit eigen wil zou aanwenden tot een inschrijving op een kapitaalverhoging waartoe de vennootschap besliste).
Om het bedrag van de aan de RV te onderwerpen inkomsten te bepalen, wordt, gelet op de elementen eigen aan elk geval, verwezen naar de in 261/43 tot 51 uiteengezette richtlijnen.
261/211 Daarentegen, wanneer een vennootschap aan haar aandeelhouders of vennoten nieuwe aandelen uitreikt naar aanleiding van een overbrenging naar het kapitaal van niet als dividenden toegekende winst of van de opneming van reserves in het kapitaal ("bonusaandelen"), is er geen toekenning van belastbare dividenden (zie 18/21 voor meer bijzonderheden)."
3. Deze circulaire is onmiddellijk van toepassing en is eveneens toepasbaar voor alle hangende geschillen betreffende deze materie.
Voor de Directeur-generaal:
De Auditeur-generaal van financiën,
G. DELSOIR
Met de toekenning van een dividend gelijkgestelde verrichting
ROERENDE VOORHEFFING
Toekenning of betaalbaarstelling van inkomsten
ROEREND INKOMEN
Dividend
Nieuwe aandelen die door een buitenlandse vennootschap worden uitgegeven ter vertegenwoordiging van dividenden, zijn belastbaar overeenkomstig de art. 18 en 267, 3e lid, WIB 92.
Aan alle ambtenaren van de niveaus 1, 2+ en 2.
1. Het arrest van het Hof van Beroep te Brussel van 24.2.1995 (inzake de SA "Société générale de Belgique") heeft betrekking op de toekenning van dividenden van buitenlandse oorsprong onder de vorm van nieuw uitgegeven aandelen op naam.
Voorafgaandelijk herinnert het Hof eraan dat voor het verschuldigd zijn van de RV, het uitreiken, ter vertegenwoordiging van inkomsten, van effecten die renderend kunnen zijn, ten belope van de waarde van het effect met betaalbaarstelling wordt gelijkgesteld (zie art. 267, 3e lid, WIB 92, voorheen art. 171, 3e lid, WIB).
In dit arrest merkt het Hof op dat in de voormelde situatie, niet alleen het aantal aandelen waardoor de winstdeling van de aandeelhouder vertegenwoordigd wordt, werd gewijzigd, maar ook de verhouding zelf van de winstdeling ten aanzien van de aandeelhouder die niet gekozen heeft of niet de keuze had zich te laten betalen in nieuwe aandelen in plaats van in geld en dat zodoende het evenredig aandeel van de aandeelhouders en hun respectieve rechten op de latere winstverdelingen werden gewijzigd.
Het Hof besluit daaruit dat die wijze van betaalbaarstelling van dividenden ten name van de aandeelhouder een verrijking en een vermogensaangroei uitmaakt en derhalve een inkomen uit aandelen is in de zin van het huidige art. 18, WIB 92 (voorheen de art. 11 en 12, WIB).
2. Rekening houdende met inzonderheid deze rechtspraak, worden de richtlijnen vervat in de nrs. 18/22 en 261/291.1, Com.IB 92, opgeheven en wordt de commentaar opgenomen onder de nrs. 18/19 tot 21, 261/210 en 211, Com.IB 92, vervangen door de volgende teksten :
"2. Toekenning van effecten door een vennootschap
18/19 Wanneer een vennootschap aan haar aandeelhouders of vennoten als dividenden ofwel aandelen die ze in portefeuille bezat, ofwel nieuwe aandelen die ze heeft uitgegeven, ofwel obligaties of andere effecten die renderend zijn, uitdeelt, zijn de aldus verleende of toegekende dividenden eveneens belastbare inkomsten voor de verkrijgers (zie 18/16, tweede gedachtestreep).
Zulks zou b.v. het geval zijn indien de algemene vergadering van een vennootschap zou beslissen dat dividenden zullen worden uitgekeerd en die dividenden, zelfs met uitgifte van nieuwe aandelen die aan de aandeelhouders of vennoten worden overhandigd, zullen worden aangewend tot een verhoging van het kapitaal, ten belope van de gedecreteerde dividenden ("stockdividenden") (en a fortiori in het geval waarin de aandeelhouder of vennoot zelf het dividend dat hem werd verleend uit eigen wil zou aanwenden tot een inschrijving op een kapitaalverhoging waartoe de vennootschap besliste).
In die gevallen stemt het belastbare bedrag van het dividend overeen met de waarde van de effecten die het vertegenwoordigt. In dit opzicht bepaalt art. 267, derde lid, WIB 92, dat "het uitreiken, ter vertegenwoordiging van inkomsten, van effecten die renderend kunnen zijn, ten belope van de waarde van het effect met betaalbaarstelling wordt gelijkgesteld. Die waarde mag niet lager zijn dan die welke zou bepaald zijn bij de laatste prijscourant door de Belgische regering gepubliceerd vóór de datum van toekenning of betaalbaarstelling; zijn de effecten in bedoelde prijscourant niet genoteerd, dan wordt de roerende voorheffing berekend op de verkoopwaarde daarvan die de belastingplichtige onder toezicht van de administratie aangeeft".
In feite moet derhalve de waarde van de effecten die in aanmerking is genomen voor de inhouding aan de bron van de RV in acht worden genomen voor de vaststelling van het belastbare inkomen bij de aandeelhouder of vennoot die ze ter vertegenwoordiging van dividenden heeft ontvangen (zie art. 267, WIB 92).
18/20 Er heeft ook toekenning van belastbare dividenden plaats wanneer de algemene vergadering van een vennootschap beslist, ofwel de winst niet werkelijk geheel of gedeeltelijk uit te keren maar ze geheel of gedeeltelijk te besteden aan de gehele of gedeeltelijke volstorting van de aandelen waarop slechts een deel was gestort of van de aandelen waarop alleen maar was ingeschreven, ofwel haar winst werkelijk te verdelen en de aandeelhouders tegelijkertijd te machtigen hun dividenden aan te wenden tot de gehele of gedeeltelijke volstorting van het nog op hun aandelen verschuldigde saldo.
In die twee gevallen is er toekenning van dividenden tot het bedrag dat aldus door de vennootschap of door de aandeelhouder voor de volstorting van de aandelen wordt aangewend (zie Senaat, Zitting 1961-1962, Stuk nr. 366, blz. 82).
18/21 Daarentegen, wanneer een vennootschap aan haar aandeelhouders of vennoten nieuwe aandelen uitreikt naar aanleiding van een overbrenging naar het kapitaal van niet als dividenden toegekende winst of van de opneming van reserves in het kapitaal ("bonusaandelen"), is er geen toekenning van belastbare dividenden, daar :
- de vennootschap in feite tot een kapitaalverhoging is overgegaan door de consolidatie van vroeger in haar maatschappelijk vermogen aanwezige bestanddelen;
- de verdeling van nieuwe aandelen niet ter vertegenwoordiging van inkomsten is gedaan (ze heeft geen door de algemene vergadering aan de aandeelhouders of vennoten toegekend vorderingsrecht doen ontstaan) en ze heeft trouwens niet tot gevolg gehad dat aan de aandeelhouders of vennoten een nieuwe rijkdom wordt toegekend die uit het maatschappelijk vermogen is gegaan, maar heeft alleen tot gevolg dat het ongewijzigde totale deel van elke aandeelhouder of vennoot in dat vermogen door een groter aantal aandelen wordt vertegenwoordigd (zie Cass., 6.12.1926, "Société nouvelle des produits émaillés de St-Servais", Pas. 1927, I, 100 en 101; Brussel, 9.12.1959, "Entreprises industrielles, financières et maritimes" en PV nr. 555, 8.12.1993, Sen. Cooreman, Bull. 737, blz. 890)."
"c) Toekenning van effecten door een vennootschap
261/210 Wanneer een vennootschap aan haar aandeelhouders of vennoten als dividenden ofwel aandelen die ze in portefeuille bezat, ofwel nieuwe aandelen die ze heeft uitgegeven, ofwel obligaties of andere effecten die renderend zijn, uitdeelt, zijn de aldus verleende of toegekende dividenden eveneens belastbare inkomsten voor de verkrijgers (zie 18/19).
Dit zou b.v. het geval zijn indien de algemene vergadering van een vennootschap beslist dat dividenden zullen worden uitgekeerd en die dividenden, zelf met uitgifte van nieuwe aandelen die aan de aandeelhouders of vennoten worden overhandigd, zullen worden aangewend tot een verhoging van het kapitaal, ten belope van de gedecreteerde dividenden ("stockdividenden") (en zeker in het geval waarin de aandeelhouder of vennoot zelf het dividend dat hem werd verleend uit eigen wil zou aanwenden tot een inschrijving op een kapitaalverhoging waartoe de vennootschap besliste).
Om het bedrag van de aan de RV te onderwerpen inkomsten te bepalen, wordt, gelet op de elementen eigen aan elk geval, verwezen naar de in 261/43 tot 51 uiteengezette richtlijnen.
261/211 Daarentegen, wanneer een vennootschap aan haar aandeelhouders of vennoten nieuwe aandelen uitreikt naar aanleiding van een overbrenging naar het kapitaal van niet als dividenden toegekende winst of van de opneming van reserves in het kapitaal ("bonusaandelen"), is er geen toekenning van belastbare dividenden (zie 18/21 voor meer bijzonderheden)."
3. Deze circulaire is onmiddellijk van toepassing en is eveneens toepasbaar voor alle hangende geschillen betreffende deze materie.
Voor de Directeur-generaal:
De Auditeur-generaal van financiën,
G. DELSOIR
Bron: FisconetPlus